2.7 Анализ бухгалтерского баланса предприятия и движения денежных средств

При выполнении данного задания необходимо проанализировать показатели бухгалтерского баланса предприятия, оценить динамику отдельных показателей финансовой деятельности, проследить основные направления изменения в структуре средств. В ходе анализа динамики показателей следует сопоставить данные на конец отчетного периода за последние три года.

Если в результате анализа будет наблюдаться:

• уменьшение валюты бухгалтерского баланса (в абсолютном выражении), что свидетельствует о сокращении предприятием хозяйственной деятельности (неплатежеспособности), то необходимо выявить основные причины сложившейся тенденции (таковыми, например, могут являться сокращение спроса на товары (работы и услуги) предприятия, ограничение доступа на рынки необходимого сырья, материалов и полуфабрикатов, включение в хозяйственную деятельность дочерних предприятий за счет материнской компании и т.д.). В зависимости от причин сокращения хозяйственной деятельности предприятия следует определить возможные пути вывода его из состояния неплатежеспособности.

• увеличение валюты бухгалтерского баланса, то следует выявить основные причины сложившейся тенденции (удорожание готовой продукции из-за изменения (роста) стоимости сырья и материалов, результат расширения хозяйственной деятельности предприятия), сделать соответствующие выводы.

Для обеспечения сопоставимости данных по статьям и разделам, анализ структуры бухгалтерского баланса следует проводить на основе удельных весов (показателей), рассчитываемых к валюте баланса, которая принимается за 100 процентов. При этом необходимо определить как изменения самих показателей, так и направленность изменений (увеличение, снижение).

Анализ структуры пассива бухгалтерского баланса

В данном подразделе необходимо привести характеристику источников средств предприятия и определить их структуру (задание выполняется на основе анализа пассива бухгалтерского баланса). Для этого необходимо заполнить и рассчитать данные в соответствии с таблицей 2.7.

Примеры основных документов финансовой отчетности предприятия приведены в приложениях Б, В, Г, Д, Е.

Таблица 2.7 – Показатели пассива бухгалтерского баланса и его структура

Наименование статей баланса организации	Показатели структуры пассива в валюте (итоге) баланса
	на начало периода		на конец периода		прирост (+), снижение (-)
	абсолютная величина, млн. руб.	удельный вес, %	абсолютная величина, млн. руб.	удельный вес, %	абсолютная величина, млн. руб.	удельный вес, %
1	2	3	4	5	6	7
1. Собственный капитал (стр. 490)
1.1 Уставный капитал (стр. 410)
1.2 Неоплаченная часть уставного капитала (стр.420)
1.3 Собственные акции (доли в уставном капитале) (стр. 430)
1.4 Резервный капитал (стр. 440)
1.5 Добавочный капитал (стр. 450)
1.6 Нераспределённая прибыль (непокрытый убыток) (стр. 460)
1.7 Чистая прибыль (убыток) отчетного периода (стр. 470)
1.8 Целевое финансирование (стр. 480)
2. Долгосрочные обязательства (стр. 590)
2.1 Долгосрочные кредиты и займы (стр.510)
2.2 Долгосрочные обязательства по лизинговым платежам (стр.520)

Продолжение таблицы 2.7

1	2	3	4	5	6	7
2.3 Отложенные налоговые обязательства (стр.530)
2.4 Доходы будущих периодов (стр.540)
2.5 Резервы предстоящих платежей (стр.550)
2.6 Прочие долгосрочные обязательства (стр.560)
3. Краткосрочные обязательства (стр. 690)
3.1 Краткосрочные кредиты и займы (стр.610)
3.2 Краткосрочная часть долгосрочных обязательств (стр. 620)
3.3 Краткосрочная кредиторская задолженность (стр. 630), в том числе:
3.3.1 поставщикам, подрядчикам, исполнителям (стр. 631)
3.3.2 по авансам полученным (стр. 632)
3.3.3 по налогам и сборам (стр. 633)
3.3.4 по социальному страхованию и обеспечению (стр. 634)
3.3.5 по оплате труда (стр.635)
3.3.6 по лизинговым платежам (стр. 636)
3.3.7 собственнику имущества (учредителям, участникам) (стр. 637)
3.3.8 прочим кредиторам (стр. 638)
3.4 Обязательства, предназначенные для реализации (стр. 640)

Продолжение таблицы 2.7

1	2	3	4	5	6	7
3.5 Доходы будущих периодов (стр. 650)
3.6 Резервы предстоящих платежей (стр. 660)
3.7 Прочие краткосрочные обязательства (стр. 670)
4. Баланс (стр. 700)

На основании данных таблицы 2.7 необходимо:

• определить изменение доли собственных средств предприятия за исследуемый период;

• выявить основные тенденции изменения источников собственных средств предприятия и провести анализ их структуры, указать, какие из них оказывают основное влияние на изменение доли собственных средств предприятия (при выполнении данного пункта задания следует изучить изменение уставного капитала (строка 410), неоплаченной части уставного капитала (строка 420), собственных акций (доли в уставном капитале) (строка 430), резервного капитала (строка 440), добавочного капитала (строка 450), чистой прибыли (убытка) отчетного периода (строка 470), целевого финансирования (строка 480) раздела I, а также резервов предстоящих платежей (строка 660) раздела 3 пассива бухгалтерского баланса;

• определить влияние изменения доли собственных средств предприятия на его финансовую устойчивость, сделать соответствующие выводы;

• выявить изменение доли заемных средств в активах предприятия за исследуемый период;

• провести анализ структуры краткосрочных обязательств предприятия и тенденций их изменения: краткосрочных кредитов и займов (строка 610); краткосрочной части долгосрочных обязательств (строка 620), кредиторской задолженности (строка 630), в том числе поставщикам, подрядчикам, исполнителям (строка 631), по авансам полученным (строка 632), по налогам и сборам (строка 633), по социальному страхованию и обеспечению (строка 634), по оплате труда (строка 635), по лизинговым платежам (строка 636), собственнику имущества (строка 637), прочим кредиторам (строка 638);

• при наличии информации о конкретных кредиторах предприятия и сроках выполнения обязательств перед ними следует составить их перечень с указанием полного названия, сроков и сумм платежей, доли в общей задолженности предприятия. Особое внимание следует уделить наличию (и возможному росту) просроченной задолженности предприятия перед бюджетом, по социальному страхованию и обеспечению, по обязательным внебюджетным платежам;

• определить влияние изменения доли заемных средств в активах предприятия на его финансовую устойчивость.

Для графического представления структуры собственных и заемных источников финансирования хозяйственной деятельности предприятия необходимо построить диаграммы, отражающие эти экономические зависимости.

Анализ структуры актива бухгалтерского баланса

Характеристика имущества предприятия и его структуры проводится на основе анализа активов бухгалтерского баланса. Для этого необходимо заполнить и рассчитать данные в соответствии с таблицей 2.8.

Таблица 2.8 – Анализ структуры актива бухгалтерского баланса (условный пример)

Наименование статей баланса организации	Показатели структуры актива в валюте (итоге) баланса
	на начало периода		на конец периода		прирост (+), снижение (-)
	абсолютная величина, млн.руб.	удельный вес, %	абсолютная величина, млн.руб.	удельный вес, %	абсолютная величина, млн.руб.	удельный вес, %
1	2	3	4	5	6	7
1. Долгосрочные активы (стр. 190)
1.1 Основные средства (стр. 110)
1.2 Нематериальные активы (стр. 120)
1.3 Доходные вложения в материальные активы (стр. 130), в том числе:
1.3.1 инвестиционная недвижимость (стр. 131)
1.3.2 предметы финансовой аренды (лизинга) (стр.132)
1.3.3 прочие доходные вложения в материальные активы (стр.133)
1.4 Вложения в долгосрочные активы (стр. 140)
1.5 Долгосрочные финансовые вложения (стр. 150)
1.6 Отложенные налоговые активы (стр. 160)
1.7 Долгосрочная дебиторская задолженность (стр. 170)
1.8 Прочие долгосрочные активы (стр. 180)
2. Краткосрочные активы (стр. 290)
2.1 Запасы (стр. 210), в том числе:
2.1.1 материалы (стр.211)
2.1.2 животные на выращивании и откорме (стр.212)

Продолжение таблицы 2.8

1	2	3	4		5	6	7
2.1.3 незавершенное производство (стр. 213)
2.1.4 готовая продукция и товары (стр. 214)
2.1.5 товары отгруженные (стр. 215)
2.1.6 прочие запасы (стр. 216)
2.1.7. выполненные этапы по незавершенным работам (стр. 217)
2.2 Долгосрочные активы, предназначенные для реализации (стр. 220)
2.3 Расходы будущих периодов (стр. 230)
2.4 Налог на добавленную стоимость по приобретенным товарам, работам, услугам (стр. 240)
2.5 Краткосрочная дебиторская задолженность (стр. 250)
2.6 Краткосрочные финансовые вложения (стр. 260)
2.7 Денежные средства и их эквиваленты (стр. 270)
2.8 Прочие краткосрочные активы (стр. 280)
3. Баланс (стр. 300)

На основании данных таблицы 2.8 следует:

• провести анализ структуры активов предприятия; в зависимости от полученных результатов сделать соответствующие выводы о возможных причинах сложившейся ситуации (например, если в результате анализа было выявлено изменение структуры активов предприятия в пользу увеличения краткосрочных активов, то причиной могут быть: формирование на предприятии более мобильной структуры активов, способствующей ускорению оборачиваемости средств предприятия; отвлечение части текущих активов на кредитование потребителей товаров, работ и услуг предприятия, дочерних предприятий и прочих дебиторов, что свидетельствует о фактической иммобилизации этой части оборотных средств из производственного процесса; сворачивании производственной базы);

• определить тенденцию изменения долгосрочных активов в рассматриваемом периоде;

• провести анализ структуры долгосрочных активов;

• проанализировать тенденции изменения структуры долгосрочных активов, выявить основные причины сложившейся ситуации;

• провести анализ структуры краткосрочных активов предприятия (исследуя структуру краткосрочных активов предприятия, следует обратить внимание, что скорость их оборота является одной из качественных характеристик проводимой финансовой политики: чем скорость оборота выше, тем выбранная стратегия эффективнее);

• определить тенденции оборачиваемости краткосрочных активов (для выполнения данного подпункта задания необходимо рассчитать коэффициент оборачиваемости оборотных средств как отношение выручки от реализации продукции к средней стоимости краткосрочных активов предприятия), сделать соответствующие выводы;

• провести анализ тенденции изменения структуры краткосрочных активов, сделать соответствующие выводы (например, увеличение удельного веса запасов и затрат может свидетельствовать: о наращивании производственного потенциала предприятия; стремлении защитить денежные активы предприятия от обесценивания (инфляции) за счет вложений в производственные запасы; нерациональности выбранной хозяйственной стратегии, когда значительная часть оборотных активов иммобилизована в запасах. Рост дебиторской задолженности по расчетам с покупателями и заказчиками свидетельствуют о том, что предприятие активно использует стратегию товарных ссуд для потребителей своей продукции. Кредитуя их, предприятие фактически делится с ними частью своего дохода, при этом оно само вынуждено брать кредиты для обеспечения своей хозяйственной деятельности, увеличивая собственную кредиторскую задолженность).

Большее внимание при анализе тенденции изменения структуры краткосрочных активов следует уделить анализу денежных средств (строка 270), расчетов с дебиторами (строка 250), финансовых вложений (строка 260) и прочих краткосрочных активов (строка 280).

Для более глубокого анализа дебиторской задолженности предприятия необходимо дополнительно указать сведения об основных дебиторах, суммах задолженности и сроках ее погашения, так как основной задачей анализа дебиторской задолженности является оценка ее ликвидности, т.е. оценка возвратности долгов предприятию.

Для графического представления показателей актива бухгалтерского баланса целесообразно построить диаграммы соотношения статей актива.