71

ТЕМА 6. ИМУЩЕСТВО ПРЕДПРИЯТИЯ. ОБОРОТНЫЕ СРЕДСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ

Краткое содержание темы

Оборотные средства (оборотный капитал, оборотные активы) – совокупность денежных средств, авансируемая для создания оборотных производственных фондов и фондов обращения, обеспечивающих непрерывный кругооборот денежных средств, и возвращающаяся в исходную форму после завершения каждого оборота.

Оборотные производственные фонды – та часть средств производства,

которая целиком потребляется в каждом производственном цикле, полностью переносит свою стоимость на готовый продукт и возобновляется после каждого цикла как в натуральной форме, так и по стоимости. В стоимость оборотных производственных фондов входит стоимость как предметов труда (сырье, основные материалы, топливо, вспомогательные материалы, тара, запасные части), так и некоторых средств труда (малоценные и быстроизнашивающиеся предметы со сроком службы не более года или стоимостью не более 100кратного установленного законодательством РФ минимального размера месячной оплаты труда). Кроме того, в оборотные фонды включаются стоимость незавершенного производства, полуфабрикатов собственного изготовления и расходы будущих периодов.

Фонды обращения – средства предприятий, функционирующие в сфере обращения и вложенные в запасы готовой продукции, товары отгруженные, но неоплаченные, а также средства в расчетах и денежные средства в кассе и на счетах предприятия.

Степень эффективности использования оборотных средств предприятия характеризуют следующие основные показатели: скорость оборота или коэффициент оборачиваемости; время или длительность одного оборота; коэффициент закрепления одного оборота оборотных средств.

Коэффициент оборачиваемости – количество оборотов оборотных средств в течение определенного периода:

Коб = Qр / Фо.ост.ср.,

где Qр – объем реализованной за данный период продукции, тыс. руб.; Фо.ост.ср. – средний остаток оборотных средств за рассматриваемый пе-

риод, млн руб.

В процессе анализа эффективности использования оборотных средств широко используется показатель времени оборота, т. е. длительности одного оборота, измеряемой в днях:

Тоб = Фо.ост.ср.* Fk / Qр ,

где Fk – количество календарных дней в рассматриваемом периоде.

Коэффициент закрепления оборотных средств в обороте, определяемый суммой оборотных средств, приходящейся на 1 рубль реализованной продукции, рассчитывается как:

Кз.об. = Фо.ост.ср. / Qр.

72

Анализ эффективности использования оборотных средств дает возможность определить сумму оборотных средств, высвобожденную из оборота (вовлеченную в оборот) благодаря ускорению (замедлению) их оборачиваемости.

Расчет этого показателя производится путем сравнения фактического среднего остатка оборотных средств с условной величиной потребности в них при фактической выручке и ранее сложившейся скорости оборота оборотных средств по следующей формуле:

Фо.высв. = Фоф.ср. – Тоб*Qр / Fk ,

где Фоф.ср. – фактический средний остаток оборотных средств; Тоб – продолжительность одного оборота средств в базисном периоде; Qр – фактический объем реализации продукции;

Fk – продолжительность периода, за который производятся вычисления. Указанную формулу можно использовать и для поиска временно свобод-

ных оборотных средств.

Вопросы для самостоятельной подготовки

1.Назовите особенности формирования оборотных средств.

2.Классификация оборотных средств.

3.Стадии кругооборота.

4.Нормирование расхода материальных ресурсов.

5.Показатели использования оборотных средств.

6.Недостатки действующей системы нормирования оборотных средств.

Задачи 1 уровня

Задача 6.1

Определите оборачиваемость оборотных средств, т.е. количество оборотов и длительность одного оборота, если стоимость реализованной продукции РП= 46 млн рублей, валовая прибыль Пвал=10 млн рублей, средний остаток, или норматив, оборотных средств ОСн=9 млн рублей.

Решение:

Себестоимость реализованной продукции: Среал=46 млн руб.-10 млн руб.=36 млн руб. Количество оборотов: О=36/9=4 об.

Длительность одного оборота: Д=360/4=90 дней.

Задача 6.2

Однодневные затраты предприятия на производство продукции составляют 240,0 тыс. д.е. Длительность одного оборота оборотных средств равна 54 дня. Задание по ускорению оборачиваемости оборотных средств – 2 дня.

Определить оборачиваемость оборотных средств в днях на планируемый год, ускорение оборачиваемости оборотных средств в суммарном выражении и сумму остатков нормируемых оборотных средств на конец планируемого года.

73

Задача 6.3

За отчетный период объем продаж предприятия составил 14,0 млн д.е., среднегодовая стоимость оборотных средств – 2,8 млн д.е., в том числе производственных запасов 1,06 млн д.е.

Определить коэффициенты оборачиваемости, закрепления и длительность одного оборота всех оборотных средств, и в том числе запасов. Дать пояснения.

Задача 6.4

Предприятие на начало года имело производственные запасы в размере 540 тыс. д.е. и текущие обязательства – 430 тыс. д.е. На конец отчетного года эти показатели составили соответственно 710 тыс. д.е. и 490 тыс. д.е.

Определить увеличение чистого оборотного капитала. Назовите возможные причины увеличения чистого оборотного капитала и его влияние на экономическое положение предприятия.

Задача 6.5

Определить совокупный норматив (потребность) оборотных средств предприятия в той их части, которая непосредственно зависит от роста объема производства продукции, на плановый период, если известно, что на отчетный год этот показатель определен на уровне 12,8 млн д.е., рост товарной продукции на планируемый период составит 8%, ускорение оборачиваемости оборотных средств– 3%.

Задача 6.6

Расход основного вида сырья на производство продукции в среднем на квартал составляет 10250 тыс. д.е. Норма производственного запаса равна 26 дням.

Определить потребность предприятия в данном виде производственного запаса. За счет каких факторов возможно снижение нормы запаса и, соответственно, норматива?

Задачи 2 уровня

Задача 6.7

Участок, оснащенный однотипным оборудованием, работает в три смены. На 1 января количество станков – 20; с 1 мая выбыло 2 станка, а с 1 июля установлено 3 станка. Число рабочих дней в году – 260, продолжительность смены – 8 ч, регламентированный процент простоев на ремонт оборудования – 5%. Подготови- тельно-заключительное время – 4 % рабочего времени. Производительность одного станка – 6 деталей в час, годовой план выпуска продукции – 600 000 деталей.

Определите пропускную способность участка и коэффициент ее использования.

Методические пояснения

Производственные возможности участка (Вв), оснащенного однотипным оборудованием, может быть определена по формуле:

Вв = N х Н х Т,

где N – количество единиц установленного оборудования;

74

Т – действительный фонд времени работы оборудования; Н – техническая норма производительности данного оборудования.

Коэффициент использования пропускной способности участка Кзагр:

Кзагр = Опл / М,

где Опл – плановый объем выпуска продукции; М – мощность.

Задача 6.8

Определите абсолютную величину сокращения длительности одного оборота, если в базисном году стоимость реализованной продукции РПбаз= 9 млн руб., доля прибыли пр =0,2, оборотные средства в базисном году Осбаз = 400 тыс. руб. В отчетном году реализованная продукция возрастет на 15%, прибыль – на 15%.

Решение:

В базисном году:

Себестоимость реализованной продукции: Среал=9(1-0,2)-7,2 млн руб. Количество оборотов: О=7,2/0,4=18 об.

Длительность одного оборота: Добб=360/18=20 дней.

Произведите вычисления для отчетного года и найдите сокращения длительности одного оборота.

Задача 6.9

Рассчитайте необходимые показатели, проанализируйте оборачиваемость оборотных средств предприятия и определите величину высвобождения (или дополнительного вовлечения) денежных средств из оборота (в оборот) в результате ускорения (замедления) оборачиваемости оборотных средств. Данные приводятся в таблице.

Задачи 3 уровня

Задача 6.10

Определите норму оборотных средств для группы «основные материалы», исходя из следующих данных:

1.Предприятие потребляет 4 вида материалов на сумму 540 тыс. руб., в

том числе марки А – 100, Б – 140, В – 160, Г – 140.

2.Плановое время пробега грузов от поставщиков и время документооборота соответственно: по марке А – 12 и 7 дней, по марке Б – 50% материалов предприятие получает со склада сбытовой организации, находящейся в

75

этом же городе, другая половина находится в пути 10 дней, а расчетные документы поступают на завод через 6 дней. Материалы марки В поступают с предоплатой, а время нахождения их в пути составляет 3 дня. Средний транспортный запас по материалам марки В равен 2 дням.

3.Материал марки В поступает от трех поставщиков: 50% стоимости материала поставляется каждые 20 дней, 25% – ежемесячно и 25% – раз в 40 дней. Средний договорный интервал поставок материала А составляет 14 дней, Б –

12, Г – 30.

4.Для подготовки материалов к запуску в производство дополнительного времени не требуется по материалам марки А и В, по материалу марки Б требуется 1 день, по марке Г – 2 дня.

5.Время на разгрузку и складирование материала принять равным одному дню. Страховой запас определите по общепринятой норме.

Методические пояснения

При расчетах всех видов запасов и средней нормы в днях использовать средневзвешенные значения.

Задача 6.11

Исправить схему, заполнив пустые блоки и проверив правильность нанесенных стрелок, исходя из классификации оборотных средств.

?

Вспомогательные материалы

?

?

?

76

ТЕСТЫ

(выберите один или несколько вариантов ответов)

1.Оборотные производственные фонды по вещественному содержанию включают:

а. производственные запасы сырья и материалов; б. ноу-хау; в. запасы готовой продукции;

г. полуфабрикаты собственного производства; д. незавершенное производство.

2.Фонды обращения включают:

а. запасы топлива; б. прибыль;

в. расходы будущих периодов; г. запасы готовой продукции;

д. краткосрочные финансовые вложения; е. денежные средства в кассе и на счетах в банке.

3. Нормируемые оборотные средства – это: а. запасы готовой продукции на складе; б. дебиторская задолженность;

в. запасы незавершенного производства; г. запасные части; д. запасы сырья, материалов.

4.Источники собственных средств предприятия, используемые для формирования оборотных средств включают в себя:

а. устойчивые пассивы; б. добавочный капитал; в. уставный капитал;

г. дебиторскую задолженность; д. Прибыль.

5.Заемные средства, используемые для формирования оборотных средств, включают в себя:

а. дебиторскую задолженность; б. кредиты; в. займы;

г. кредиторскую задолженность.

6.Какие из перечисленных позиций относятся к фондам обращения:

а. готовая продукция; б. денежные средства в кассе;

77

в. дебиторская задолженность; г. полуфабрикаты собственного производства; д. прибыль предприятия?

7.В состав оборотных средств не включаются: а. предметы труда;

б. средства труда сроком службы более 12 месяцев; в. средства труда сроком службы менее 12 месяцев.

8.Готовая продукция:

а. входит в состав оборотных фондов, относится к нормируемым оборотным средствам;

б. входит в состав фондов обращения, относится к ненормируемым оборотным средствам;

в. входит в состав фондов обращения, относится к нормируемым оборотным средствам.

9.Собственные оборотные средства формируются за счет: а. кредитов, займов; б. уставного капитала, прибыли;

в. кредитов, уставного капитала.

10.Какой показатель не используется при оценке эффективности оборотных средств:

а. коэффициент сменности; б. количество оборотов;

в. длительность одного оборота; г. стоимость высвобождения оборотных средств.

11.Какой из факторов не влияет на снижение нормы производственных

запасов:

а. снижение нормы расхода материала; б. рост производительности труда; в. использование отходов; г. повышение качества материала;

д. замена дефицитного материала?

12. Потребность предприятия в оборотных средствах зависит от: а. видов и структуры потребляемого сырья; б. величины уставного капитала предприятия;

в. темпов роста объемов производства и реализации продукции; г. учетной политики предприятия и системы расчетов; д. длительности производственного цикла; е. технической вооруженности работников.

78

13.Коэффициент оборачиваемости оборотных средств характеризует:

а. объем реализованной продукции, приходящейся на 1 руб. произ-

водственных фондов; б. количество оборотов оборотных средств за соответствующий от-

четный период; в. прибыль, приходящуюся на 1 руб. оборотных средств предпри-

ятия;

г. объем реализованной продукции, приходящейся на руб. оборотных средств.

14. Период оборота оборотных средств характеризует:

а. количество дней, за которое совершается полный оборот оборотных средств;

б. время нахождения оборотных производственных фондов в запасах и незавершенном производстве;

в. время, необходимое для полного обновления производственных фондов предприятия;

г. время прохождения оборотными средствами стадии приобретения запасов предприятия;

д. среднюю скорость движения оборотных средств.