Учебное пособие 1620

Литература

1.Инструментальные средства разработки приложений на базе интранет-технологий: Статья Садретдинова Нелли Маратовна 2014г. [Электронный ресурс] Режим доступа: http://cyberleninka.ru/article/n/instrumentalnye-sredstva-razrabotki- biznes-prilozheniy-na-baze-intranet-tehnologiy.

2.Управление рисками в системе экономической безопасности. Теоретический аспект: монография Черняк В.З., Эриашвили Н.Д., Барикаев Е.Н. 2015 [Электронный ресурс] Режим доступа: http://www.knigafund.ru/books/174362

УДК. 330.322

ЭФФЕКТИВНОСТЬ ИНВЕСТИЦИЙ В СИСТЕМЕ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ БЕЗОПАСНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

Студент группы ЭБ-131 В.О. Дахина

Научный руководитель: О.В. Дударева, канд. экон. наук, доц.

Вработе определена роль инвестиций в системе экономической безопасности предприятия. Перечислены основные меры инвестиционной политики предприятия для обеспечения экономической безопасности, среди которых особое внимание уделяется учету и анализу всех видов рисков

Всовременных условиях процесс успешного функционирования и экономического развития предприятий во многом зависит от совершенствования их деятельности в области обеспечения экономической безопасности.

Экономическая безопасность предприятия (ЭБП) — это состояние наиболее эффективного использования корпоративных ресурсов для предотвращения угроз и обеспечения стабильного функционирования предприятия в настоящее время и в будущем [1].

Для того чтобы достичь наиболее высокого уровня экономической безопасности, предприятие должно следить за обеспечением максимальной безопасности основных функциональных составляющих системы ЭБП. На рисунке 1 представлены функциональных составляющих системы ЭБП.

11

Рис. 1. Система экономической безопасности предприятия

Из рисунка видно, что одной из составляющих экономической безопасности является инвестиционная безопасность, которая направлена на избежание экономических потерь при принятии инвестиционного решения, предотвращение угроз и снижение рисков, оказывающих негативное влияние на реализацию инвестиционного проекта.

Все основные задачи экономики решаются с помощью инвестиций – от создания новых объектов предпринимательской деятельности до обновления, технического перевооружения действующих предприятий [2].

Главными целями предприятия или организации является стабильное получение прибыли от своей деятельности при сохранении конкурентоспособности производимой ею продукции на рынке, а также устойчивого финансового состояния. Эти цели достигаются формированием и реализацией соответствующей инвестиционной политики.

В рамках предприятия для обеспечения экономической безопасности инвестиционная политика должна включать в себя ряд мероприятий:

1.Информационно-аналитическое обеспечение процедуры инвестиционного проектирования;

2.Оценка способности реализовать проект;

3.Прединвестиционная подготовка;

4.Управление реализацией инвестиционного проекта [3].

Еще одним направлением инвестиционной политики для обеспечения экономической безопасности является учет и анализ всех видов рисков, а также их устранение. Поскольку, инвестиционная деятельность во всех ее формах и видах связана с риском, степень

12

которого усиливается с переходом к рыночным отношениям в экономике.

В настоящее время популярность набирает методология гибкого управления проектами Agile, которая учитывает все возможные риски на начальных этапах.

К характерным чертам Agile относят разграничение возможных рисков, самостоятельную организацию, предсказуемость, оперативные отклики на трансформации и стабильное взаимодействие (обратную связь).

Управление рисками основывается на двух группах действий и точки переосмысления. Первая группа это Оценка рисков и вторая Управление рисками.

Оценка риска, в свою очередь, включает в себя выявление, анализ и приоритезацию рисков. Управление рисками включает в себя планирование, противодействие и мониторинг рисков. Работа с рисками ведется в несколько этапов, которые изображены на рисунке 2:

Рис. 2. Этапы работы с рисками

1)Выявление рисков. В этой части команда или ее руководитель должны составить список всех возможных неприятностей, ожидающих проект при его реализации.

2)На втором этапе, после составления списка всех рисков, команда переходит к их анализу.

3)Приоритезация: риски выстраиваются в порядке – самый существенный первый.

4)Планирование.

13

Планирование должно быть сделано для каждого риска в отдельности.

5) Противодействие.

Существует два подхода к защите от событий риска – избежать и защититься. Полная аналогия с реакцией на удар. Можно либо от него уклониться, либо поставить защиту.

6) Мониторинг.

Когда все элементы разработаны, команда начинает работу над проектом и следит за возможным наступлением риска или его упреждающих симптомов. Риски должны пересматриваться с определенной регулярностью, например, раз в неделю, но не позже.

Ключевым моментом в эффективном управлении проектом на основе рисков является постоянный обмен информацией между участниками команды, руководством и заказчиком. Это важно! [4]

Таким образом, любая деятельность предприятия связана с различными рисками, которые влияют на экономическую безопасность, данная методика позволяет более тщательно отразить степень риска и применить меры по их минимизации в ранний срок управления проектом. В дальнейшем данную методологию можно совершенствовать и внедрить ее на отечественных предприятиях.

В заключении можно сказать, что влияние инвестиционной политики на экономическую безопасность предприятия зависит от выбора приоритетных мероприятий в целях повышения эффективности инвестиционной безопасности. К основным направлениям, на наш взгляд, относится применение современных подходов к оценке рисков проекта.

Литература

1.Экономический словарь [Электронный ресурс]. – Режим доступа: официальный сайт http://abc.informbureau.com/

2.Дударева О.В.. Хиревич Э. Ю., Швейцер С. В. Инвестиционная безопасность регионов России как подсистема экономической безопасности страны // Вестник Воронежского государственного технического университета — 2014. — №4.

3.Хиревич Э. Ю., Швейцер С. В. Инвестиционная безопасность регионов России как подсистема экономической безопасности страны // Молодой ученый. — 2015. — №14. — С. 291-296.

4.Блог о проактивном бизнесе - [Электронный ресурс]. – режим

14

доступа: официальный сайт/ http://www.unusual-concepts.ru/blog/ УДК 336.227

ОФФШОРНЫЙ БИЗНЕС КАК ОСНОВНОЙ ФАКТОР ОТТОКА КАПИТАЛА ИЗ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

Студент группы ЭБ-141 Е.А. Ильина

Научный руководитель: Е.П. Енина, д-р экон. наук, проф.

В данной статье рассматривается оффшорный бизнес как основная причина, влияющая на отток капитала Российской Федерации, приводится анализ показателей по масштабу вывоза капитала из страны и меры для его сохранения в стране

Достаточно долгое время для экономики Российской Федерации остается актуальной проблема оттока капитала из страны. Заработанные российскими предпринимателями активы в крупных объемах вывозят за пределы страны, тем самым развивая и укрепляя экономику других стран, что отрицательно сказывается на отечественной экономике. Капитал для страны является важнейшим фактором ее развития. Он образует некую «платформу» для устойчивого и прогрессивного развития экономики.

За последние двадцать лет (с 1994 по 2016 год) чистый отток капитала составил 674,9 млрд. долл. В 2016 году чистый отток капитала из России сократился в 3,7 раза в годовом выражении до 15,4 млрд. долл. по сравнению 57,5 млрд. долл. в 2015 г. Самый большой отток капитала наблюдался в 2008 году и составил 20,3% (133,6 млрд. долл.) от общего оттока за анализируемый период и в 2014 году, который составил 23,6% (154,1 млрд. долл.) от общего объема оттока. В период с 2011 по 2015 год было вывезено 61,8% капитала от всего объема. По прогнозам специалистов, в 2017 году отток капитала составит 13 млрд. долл [4].

Одной из более важных причин вывоза капитала из страны является недостатки налоговой политики России, вследствие чего капиталы страны вывозятся в оффшоры. На сегодняшний день оффшоры являются одной из острых проблем глобального масштаба. Оффшор – это фирма, зарегистрированная иностранными гражданами в государстве с благоприятным налоговым климатом, не ведущая активной деятельности в этой стране. Оффшор позволяет вести та-

15

кую внешнеэкономическую деятельность, при которой оплачивается по месту регистрации только фиксированный ежегодный сбор. Для крупных российских предпринимателей оффшоры очень заманчивы и выгодны, так как у предпринимателей появляется возможность работать на иностранном рынке, а также в офшорных зонах более щадящее налогообложение, что позволяет увеличить прибыль своих компаний и вложить данные средства в развитие своего производства.

Оффшор — это скорее экономико-географическое понятие, чем юридический термин, — законодательного определения данному явлению до сих пор нет. Это понятие широко применяется в налоговом планировании в отношении компаний, зарегистрированных в странах, полностью освобождающих их от уплаты налогов по месту регистрации.

Оффшор – является твердым понятием в международной экономике, которое используется участниками экономической деятельности для осуществления сделок и оформления собственности в оффшорных зонах.

Как правило, оффшорные компании не должны предоставлять в государственные органы бухгалтерскую или налоговую отчетность, а также отличаются простотой администрирования и обеспечивают высокий уровень конфиденциальности — информация о владельцах компаний закрыта.

Можно выделить пять основных характеристик оффшорных компаний:

1.Оффшорные компании являются нерезидентными по отношению к стране, где они зарегистрированы, что означает, что его центр «контроля и управления» находится за рубежом. Коммерческие операции оффшорных компаний проводятся за пределами юрисдикции, где она зарегистрирована.

2.Оффшорные компании, как правило, освобождены от основной суммы налогов, либо эта сумма сравнительно невелика, либо выплачивают небольшой ежегодный регистрационный сбор.

3.Упрощена процедура регистрации и управления компанией. Допускается использование номинальных владельцев и директоров. Требования к общим собраниям и проведению советов директоров носят формальный характер.

4.Для оффшора в стране инкорпорации облегчён, либо отсутствует валютный контроль, требования по финансовой отчетности

16

сведены к минимуму.

5. Владение оффшорными компаниями осуществляются на анонимной основе при высоких гарантиях конфиденциальности.

В настоящее время на территории Российской Федерации фактически не действуют оффшорные зоны, но Российская Федерация является единственной страной, где 90% крупнейшего бизнеса зарегистрировано в оффшорах, а 80% сделок по продаже российских ценных бумаг проводится через эти оффшорные юрисдикции [1].

Термин «оффшорный бизнес» предполагает ведение коммерческой деятельности через свой оффшор. У любой крупной компании есть свой оффшор, и как правило, часто не один и поэтому любую крупную коммерческую деятельность можно назвать оффшорным бизнесом. С помощью оффшорного бизнеса владельцы компаний минимизируют налог. Также с помощью оффшорного бизнеса получают вид на жительство в той или иной стране, у которой есть программа получения вида на жительство посредством приобретения иностранной компании или открытия счета в иностранном банке с определенным депозитом как на физическое лицо, так и на оффшор

[5].

Причины использования оффшоров в Российской Федерации весьма многогранны, если обратиться к диаграмме, то по данным опроса «Почему российские компании используют оффшор?» лидирующий ответ – защита собственности (86,4%) и конфиденциальность владения бизнесом (73,6%).

Участие граждан РФ в уставном капитале иностранной компании, не запрещено российским законодательством. В свою очередь, и законодательство оффшорных юрисдикций также не содержит ограничений в отношении гражданства или налоговой резидентности директоров или акционеров. Однако использование оффшорных компаний требует соблюдения норм закона тех стран, в которых компания фактически ведёт свой бизнес. Так, например, осуществление деятельности на территории РФ с использованием оффшорной компании в соответствии с Налоговым кодексом РФ может быть признано деятельностью через постоянное представительство со всеми вытекающими из этого налоговыми и процедурными последствиями (ст. 306 НК РФ). Если для осуществления определённых видов деятельности в РФ требуется получение лицензии или специального разрешения, то оффшорная компания должна его также получить [2].

17

Причины использования оффшоров российскими компаниями

Оффшоризация представляет большую опасность для экономики страны, из которой выводится капитал в налоговые гавани. На сегодняшний день ведется борьба с оффшорами практически во всем мире. Одной из стран, ведущих политику деоффшоризации, является Россия, поскольку ее экономика является самой оффшоризированной в мире. В условиях жесткой конкуренции минимизация налогов становится такой же ключевой задачей, как снижение издержек: многие компании за счет оффшоров экономят на налоговых выплатах, поэтому борьба с ними представляется достаточно сложно задачей [3].

В мировой практике большинство ограничений и санкций, связанных с деятельностью оффшорных компаний, приводит не к искоренению этого явления, а к появлению новых схем работы с оффшорами. Существуют довольно эффективные методы, позволяющие скрыть фирму в оффшоре из прямой видимости государства через сеть контрагентов, филиалов или дочерних компаний. С той же це-

18

лью создаются схемы с использованием трастов, фондов и гибридных компаний, с помощью которых можно успешно скрыть информацию о конечных бенефициарах. Неоднозначность борьбы с оффшорами подтверждается тем, что в законодательстве многих стран существуют некоторые ограничения на операции с оффшорами, но полного запрета, как такового, практически нигде нет, в том числе и в России.

Именно поэтому, необходимо разработать эффективные меры по устранению негативного влияния оффшорных центров на российскую экономику, актуализировать потребность в анализе действующей нормативно-правовой базы РФ, затрагивающей вопросы деоффшоризации.

Литература

1.Губанова М.А. Проблема оттока капитала в Российской Федерации в современных условиях / М.А. Губанова, Л.А. Иванченко // Актуальные проблемы авиации и космонавтики. – 2016. С. 656-658

2.Енина Е.П. Налогообложение предприятия: учебное пособие

/Е.П. Енина; ФГБОУ ВО "Воронежский гос. технический ун-т". - Воронеж: Воронежский гос. технический ун-т, 2014. - 253 с.

3.Мазаева К., Падунова М. Перспективы борьбы с оффшорами в России. Евразийская интеграция. Материалы III Международной научно-практической конференции (22 сентября 2016 года, г. Армавир, Россия) / науч. ред. Л. Н. Горобец; отв. ред.: А. А. Васильев, И. И. Тарасова. –Армавир: РИО АГПУ, 2016. – 160 с. (Дата обращения: 24.03.2017)

4.Центральный банк Российской Федерации. [Электронный ресурс]. Режим доступа URL: http://www.cbr.ru/. (Дата обращения: 02.03.2017).

5.Шевчук Д. Оффшоры: инструменты налогового планирования [Электронный ресурс] / Д. Шевчук. 2017 г. 794 с. Режим доступа

URL:

https://books.google.ru/books?id=KLrXr1tU6vUC&printsec=frontcover &hl=ru#v=onepage&q&f=false. (Дата обращения: 11.03.2017)

19

УДК 658.5

РЕКОМЕНДАЦИИ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ ОЦЕНКИ ЭФФЕКТИВНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ФГУП “ВМЗ”

Студент группы ИП-131 И.В. Костин

Научный руководитель: Е.П. Енина, д-р экон. наук, проф.

Вданной работе даны предложения и рекомендации по совершенствованию оценки эффективности деятельности на инновационном предприятии

Всоответствии с рекомендациями ЮНИДО (Организация Объединенных Наций по промышленному развитию) для ФГУП “ВМЗ” можно предложить следующие показатели оценки эффективности инновационной деятельности:

1. Интегральный эффект.

2. Индекс рентабельности.

3. Норма рентабельности.

4. Период окупаемости.

1. Интегральный эффект (Эинт) представляет собой величину разностей результатов и инновационных затрат за расчетный период, приведенных к одному, обычно начальному году, то есть с учетом дисконтирования результатов и затрат [1].

Проведем расчет интегрального эффекта для ФГУП “ВМЗ”.

Эинт=325153-324152=1001 (р).

2. Индекс рентабельности инноваций Jr.

Рассмотренный нами метод дисконтирования — метод соизмерения разновременных затрат и доходов, помогает выбрать направления вложения средств в инновации, когда этих средств особенно мало. Данный метод полезен для организаций, находящихся на подчиненном положении и получающих от вышестоящего руководства уже жестко сверстанный бюджет, где суммарная величина возможных инвестиций в инновации определена однозначно (таким является наше предприятие) [1].

Втаких ситуациях рекомендуется проводить ранжирование всех имеющихся вариантов инноваций в порядке убывающей рентабельности.

Вкачестве же показателя рентабельности можно использовать

20