Задание 4.

Вопрос: Обязан ли арбитражный управляющий созывать собрание кредиторов, если Центробанком РФ отозвана лицензия гаранта по банковской гарантии, предоставленной учредителями (участниками) должника в качестве обеспечения в рамках процедуры финансового оздоровления?

Ответ: Нет. Если Центральным банком РФ отозвана лицензия гаранта по банковской гарантии, предоставленной учредителями (участниками) должника в качестве обеспечения в рамках процедуры финансового оздоровления, административный управляющий не обязан созывать общее собрание кредиторов.

Обоснование: Согласно п. 2 ст. 80 Федерального закона от 26.10.2002 N 127-ФЗ "О несостоятельности (банкротстве)" (далее - Закон о банкротстве) одновременно с вынесением определения о введении финансового оздоровления суд утверждает административного управляющего, за исключением случаев, предусмотренных п. 2 ст. 75 Закона о банкротстве.

Как следует из п. 3 ст. 83 Закона о банкротстве, административный управляющий в ходе финансового оздоровления обязан созывать собрания кредиторов в следующих случаях, установленных указанным Законом:

- внесения изменений в график погашения задолженности (ст. 85 Закона о банкротстве);

- наличия оснований для досрочного прекращения финансового оздоровления, которыми являются:

непредставление в суд в сроки, предусмотренные п. 3 ст. 79 Закона о банкротстве, соглашения об обеспечении обязательств должника в соответствии с графиком погашения задолженности;

неоднократное или существенное (на срок более 15 дней) нарушение в ходе финансового оздоровления сроков удовлетворения требований кредиторов, установленных графиком погашения задолженности (ст. 87 Закона о банкротстве);

- неудовлетворения на дату рассмотрения отчета должника о результатах проведения финансового оздоровления требований кредиторов, включенных в реестр, до истечения срока финансового оздоровления или непредставления отчета должником административному управляющему за месяц до истечения установленного срока финансового оздоровления.

Таким образом, положениями Закона о банкротстве не предусмотрена обязанность административного управляющего созывать общее собрание кредиторов, если Центральным банком РФ отозвана лицензия гаранта по банковской гарантии, предоставленной учредителями (участниками) должника в качестве обеспечения в рамках процедуры финансового оздоровления.

В.В.Шестаков

Юрист

ЗАО "Адвокат ФРЕММ"

Подписано в печать

03.11.2010

Задание 5.

Одним из достаточно популярных в бизнес-кругах методов финансового оздоровления является сервейинг. Перечислите плюсы и минусы данного метода.

Сервейинг (от англ. survey - обследование, проверка) - реализация системного подхода к развитию и управлению недвижимостью; включает все виды планирования (стратегическое, оперативное) в целях функционирования недвижимости, а также мероприятия, связанные с проведением комплекса технических и экономических экспертиз объектов недвижимого имущества, обеспечивающих получение максимального эффекта при управлении недвижимостью.

Сервейинг используется в том случае, когда продукция, выпускаемая предприятием-банкротом, не пользуется спросом и управляющий считает, что нет смысла восстанавливать завод или фабрику в первозданном виде, а лучше активно задействовать их недвижимость. Например, широко применяется при проведении реструктуризации предприятия передача активов (в том числе недвижимого имущества) вновь созданному юридическому лицу, где они могут эффективно работать. Ведь неиспользуемая по назначению недвижимость является тяжким бременем для отягощенной долгами компании - за нее нужно платить налоги, проводить текущий и капитальный ремонт. В этом случае недвижимость лишь ухудшает и без того непростое положение организации-должника. Тут в дело вступают инвесторы, которые приобретают имущество компании-должника, сервейеры осуществляют в отношении его профессиональный уход, приводят его в состояние "боеготовности" и сдают площади в аренду под офисы различным компаниям. Подобный опыт активно применяется на территории Республики Татарстан (примерно 2 500 000 кв. м площадей задействованы под хозяйственные и торговые нужды), в частности в Казани это технопарк "Терминал" (50 000 кв. м) и компания "ГАРО"¹.

Татарстан – некоммерческое партнерство Гильдия Сервейеров, 22 организации

Проходит в три этапа:

1. Этап анализа - комплексная экспертиза, которая включает в себя

• Юридический due diligence

• Анализ рынка

• Анализ местоположения

• Техническая экспертиза

• Финансовая экспертиза

• Управленческая экспертиза

2. Этап планирования:

• Строительства

• Реконструкции

• Ремонта и текущей эксплуатации

• Сноса, продажи объекта недвижимости

3. Реализация плана, его оценка и корректировка

Преимущества:

1. Комплексность и системность проработки вопросов управления

2. Ориентация на решение прикладных управленческих задач

3. Объективность, оптимизация операционных расходов².

Недостатки:

1. Расходы на услуги сервейинговой компании

2. Проблема разграничения компетенции между сервейерами и арбитражным управляющим с точки зрения соблюдения ФЗ «О банкротстве»

3. Сложность реализации с точки зрения соблюдения ст. 82 ФЗ «О банкротстве»:

3. Должник не вправе без согласия собрания кредиторов (комитета кредиторов) совершать сделки или несколько взаимосвязанных сделок, в совершении которых у него имеется заинтересованность или которые:

связаны с приобретением, отчуждением или возможностью отчуждения прямо либо косвенно имущества должника, балансовая стоимость которого составляет более пяти процентов балансовой стоимости активов должника на последнюю отчетную дату, предшествующую дате заключения сделки;

влекут за собой выдачу займов (кредитов), выдачу поручительств и гарантий, а также учреждение доверительного управления имуществом должника.

4. Должник не вправе без согласия административного управляющего совершать сделки или несколько взаимосвязанных сделок, которые:

влекут за собой увеличение кредиторской задолженности должника более чем на пять процентов суммы требований кредиторов, включенных в реестр требований кредиторов на дату введения финансового оздоровления;

связаны с приобретением, отчуждением или возможностью отчуждения прямо либо косвенно имущества должника, за исключением реализации имущества должника, являющегося готовой продукцией (работами, услугами), изготовляемой или реализуемой должником в процессе обычной хозяйственной деятельности;

5. Сделки, совершенные должником с нарушением настоящей статьи, могут быть признаны недействительными по заявлению лиц, участвующих в деле о банкротстве.