3343
.pdfМИНИСТЕРСТВО НАУКИ И ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ БЮДЖЕТНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ
УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ «ВОРОНЕЖСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ЛЕСОТЕХНИЧЕСКИЙ
УНИВЕРСИТЕТ ИМЕНИ Г.Ф. МОРОЗОВА»
АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ
Методические указания
к выполнению курсовой работы
для студентов по направлению подготовки 38.03.01 Экономика
Воронеж 2018
ББК 65.053.011
Морковина С.С. Анализ финансовой отчетности [Электронный ресурс]: методические указания к выполнению курсовой работы для студентов по направлению подготовки 38.03.01 Экономика /С. С. Морковина, Ю. В. Бусарина, Т. Л. Безрукова, И. И. Шанин; М-во науки и высшего образования РФ, ФГБОУ ВО «ВГЛТУ». – Воронеж, 2018. 33 с.
Печатается по решению учебно-методического совета
ФГБОУ ВО «ВГЛТУ» (протокол № ____ от __________)
Рецензент профессор каф. Финансов и кредита Воронежского государственного аграрного университета им. К. Д. Глинки, к.э.н., профессор Брянцева Л.В.
2
1 ОБЩИЕ УКАЗАНИЯ К ВЫПОЛНЕНИЮ КУРСОВОЙ РАБОТЫ
Выполнение курсовой работы направлено на закрепление теоретиче-
ских знаний по анализу данных финансовой отчетности в целях формирова-
ния объективного мнения и достоверной оценки финансового положения ор-
ганизации, ее платежеспособности и финансовой устойчивости.
В процессе выполнения курсовой работы прежде всего необходимо:
• провести счетную проверку показателей форм бухгалтерской отчет-
ности, а затем дать оценку состава, структуры и динамики статей бухгалтер-
ского баланса;
•рассчитать коэффициенты, характеризующие изменение структуры баланса, его платежеспособности и финансовой устойчивости;
•оценить влияние факторов на изменение результативных показателей:
оборачиваемости оборотных средств; рентабельности активов, капитала, обя-
зательств и др.;
• раскрыть динамику финансовых результатов деятельности предпри-
ятия, выявить влияние факторов на их изменение;
•обобщить результаты проведенного анализа, сформулировать выводы
иразработать рекомендации, направленные на вовлечение в производство выявленных резервов. Оценить тенденцию развития предприятия, сфор-
мулировать выводы и разрабатывать предложения, направленные на укреп-
ление его финансовой устойчивости, платежеспособности, рентабельности и эффективности функционирования.
При выполнении курсовой работы следует придерживаться плана:
Введение
1. Горизонтальный и вертикальный анализ баланса предприятия
2. Анализ платежеспособности и ликвидности предприятия
3. Анализ финансовой устойчивости предприятия
4. Анализ денежных потоков
5. Анализ дебиторской и кредиторской задолженностей
3
6. Анализ эффективности использования оборотных средств
7. Анализ эффективности использования основных производственных фондов
8. Анализ состояния и движения капитала
9. Анализ прибыли
10. Анализ показателей рентабельности
11. Оценка кредитоспособности предприятия Заключение Список литературы.
2 ОСНОВНЫЕ ТРЕБОВАНИЯ К ВЫПОЛНЕНИЮ КУРСОВОЙ
РАБОТЫ
Структура текста должна отражать логику исследования. Это предпо-
лагает разделение текста на отдельные логически соподчиненные части, каж-
дая из которых снабжается кратким и ясным заголовком, отражающим ее со-
держание.
Курсовая работа состоит из следующих частей: введение, теоретиче-
ская и практическая глава, заключение, список использованной научной ли-
тературы, приложения.
Введение – очень ответственная часть научной работы, поскольку оно не только ориентирует читателя в дальнейшем раскрытии темы, но и содер-
жит все необходимые квалификационные характеристики самой работы.
Введение должно содержать цель, задачи, актуальность выбранной те-
мы, а также краткую характеристику деятельности выбранного студентом предприятия для проведения анализа.
Объем введения в курсовой работе – 3-5 страниц машинописного тек-
ста.
В основной части курсовой работы студент знакомится с бухгалтер-
ской отчетностью анализируемого предприятия. Исследует финансовое со-
4
стояние хозяйствующего субъекта, оценивает финансовые ресурсы предпри-
ятия и их использование. Дает оценку финансовой устойчивости и финансо-
вых результатов деятельности предприятия.
Заключение содержит краткое изложение выводов по теме работы. За-
ключение не должно носить характер сжатого пересказа всей работы, в нем излагаются итоговые результаты (2–3 стр.). Эта часть исполняет роль кон-
цовки, обусловленной логикой проведенного исследования, которая носит форму синтеза накопленной в основной части работы. Этот синтез – после-
довательное, логически стройное изложение полученных итогов и их соот-
ношение с общей целью и конкретными задачами, поставленными и сформу-
лированными во введении.
Заключительная часть предполагает, как правило, наличие обобщенной итоговой оценки проделанной работы.
Библиографический список содержит наименование работ, источни-
ков, которые были непосредственно использованы автором при выполнении курсовой работы. Количество использованных источников и литературы в курсовой работе, как правило, должно быть не менее 15 – 20.
3 ПРАВИЛА ОФОРМЛЕНИЯ КУРСОВОЙ РАБОТЫ
Страницы текста и приложений должны соответствовать формату А4 (210х297). Выполнение работы осуществляется машинописным способом на одной стороне листа белой бумаги через 1,5 интервала. Шрифт 14 Times New Roman с полуторным интервалом.
Текст курсовой работы следует печатать, соблюдая следующие разме-
ры полей: левое – не менее 30 мм, правое – не менее 10 мм, верхнее – не ме-
нее 20 мм, нижнее – не менее 20 мм.
При выполнении курсовой работы необходимо соблюдать равномер-
ную плотность, контрастность и четкость изображения, линии, буквы, цифры и знаки должны быть четкими, одинаково черными по всему тексту.
5
Абзацы в тексте начинают отступом от левого поля листа, равным
12,5 мм.
При переносе абзаца с одной страницы на другую не допускается ос-
тавлять или переносить одну строку.
Текст выравнивается по ширине, переносы слов используются.
Заполнение страницы должно быть не менее 18 % (6 строк).
Опечатки, описки и графические неточности допускается исправлять подчисткой или закрашиванием белой краской и нанесением на том же месте исправленного изображения от руки.
Страницы пояснительной записки следует нумеровать арабскими циф-
рами, соблюдая сквозную нумерацию по всему тексту. Номер страницы про-
ставляют внизу листа по центру (расстояние от края листа до колонтитула
12,5 мм).
Титульный лист, введение и заключение включают в общую нумера-
цию страниц пояснительной записки. Номер страницы на титульном листе не проставляют.
Наименования структурных элементов курсовой работы
«СОДЕРЖАНИЕ», «ВВЕДЕНИЕ», «ЗАКЛЮЧЕНИЕ», «СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ» располагают в середине строки без точки в конце, отделяют от текста пустой строкой и печатают прописными буквами. Заголовки разде-
лов располагают с абзацного отступа, без точки в конце и пишут заглавными буквами.
Каждый структурный элемент курсовой работы начинают с новой страницы.
Все таблицы, схемы, рисунки, содержащиеся в курсовой работе, долж-
ны быть органически связаны с текстом. На все таблицы схемы, рисунки,
должны быть приведены ссылки в тексте, при ссылке следует писать слово
«таблица» с указанием ее номера, например, «…результаты приведены в таб-
лице 1» при сквозной нумерации и «...результаты приведены в таблице 1.1»
при нумерации в пределах раздела.
6
Наименование таблицы, при его наличии, должно быть кратким и от-
ражать ее содержание. Наименование печатают над таблицей после слова
«Таблица» и номера таблицы и отделяют от номера таблицы знаком тире (–).
Надпись выравнивают по левому краю с абзацным отступом 12,5 мм. В кон-
це наименования таблицы точка не ставится. Перенос слов в наименовании таблицы не используется. Между основным текстом и словом «Таблица» с
номером и названием таблицы, а также после таблицы оставляют пустые строки.
Таблицы, включая надпись с номером и названием таблицы, печатают через один интервал. Допускается в таблицах уменьшать размер шрифта
(кегль – 12), но не в надписи с номером и названием таблицы.
Абзацные отступы в таблицах не используют. В конце текста, приво-
димого в таблицах, точки не ставят. Текст внутри таблиц следует центриро-
вать относительно граф или выравнивать по ширине граф.
У рисунков название располагается под иллюстрацией. Таблицы, ри-
сунки, должны быть пронумерованы.
Список использованных источников составляют в порядке их использо-
вания при выполнении пояснительной записки. Номер источника при оформ-
лении ссылок в тексте работы указывать в квадратных скобках.
Ссылаться следует на документ в целом (при необходимости с указа-
нием страниц) или его разделы и приложения. Ссылки на подразделы, пунк-
ты, таблицы и иллюстрации не допускаются.
Пример – Значение коэффициента k 1,15 [15, с. 190].
В представленном примере в квадратных скобках указан порядковый номер источника, приведенного в списке использованных источников, а за-
тем – номер страницы, на которой указано заимствованное значение коэффи-
циента k .
Наиболее часто встречающиеся сокращения: т.р., р., млн.р., м3
Приложение должно иметь заголовок, который размещают под словом
«ПРИЛОЖЕНИЕ» посередине строки без абзацного отступа и без точки в
7
конце и печатают строчными буквами с прописной буквы.
Приложения обозначают заглавными буквами русского алфавита, на-
чиная с А, за исключением букв Ё, 3, Й, О, Ч, Ь, Ы, Ь. После слова
«ПРИЛОЖЕНИЕ» следует буква, обозначающая его последовательность.
4 УКАЗАНИЯ К ВЫПОЛНЕНИЮ ОСНОВНОЙ ЧАСТИ КУРСОВОЙ РАБОТЫ
1 Горизонтальный и вертикальный анализ баланса предприятия
Вертикальный (структурный) анализ – представление финансового отчета в виде относительных показателей. Такое представление позволяет увидеть удельный вес каждой статьи баланса в его общем итоге. Обязатель-
ным элементом анализа являются динамические ряды этих величин, посред-
ством которых можно отслеживать и прогнозировать структурные изменения в составе активов и источников их покрытия.
Таким образом, можно выделить две основные черты вертикального анализа:
- переход к относительным показателям позволяет проводить сравни-
тельный анализ предприятий с учетом отраслевой специфики и других ха-
рактеристик;
- относительные показатели сглаживают негативное влияние инфляци-
онных процессов, которые существенно искажают абсолютные показатели финансовой отчетности и тем самым затрудняют их сопоставление в дина-
мике.
Вертикальный анализ баланса представлен в табл. 1.1.
8
Таблица 1.1
Вертикальный анализ баланса
Наименова- |
Коды |
Абсолютные величины, т. р. |
|
|
|
|
|
Относительные величины, % |
|
|
|||||||||
ние статей |
строк |
на нача- |
на ко- |
измене- |
|
на на- |
|
на ко- |
измене- |
|
в % к |
в % к |
|||||||
|
|
ло года |
нец года |
ние |
|
чало |
|
нец |
ние |
|
вели- |
измене- |
|||||||
|
|
|
|
(+,−) |
|
года |
|
года |
(+,−) |
|
чине на |
нию |
|||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
начало |
итога |
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
года |
баланса |
|||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
|
|
|
6 |
|
|
7 |
8 |
|
|
|
9 |
10 |
||
АКТИВ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
А1 |
|
А1 |
А2 |
А2−А1= |
|
А1 |
|
100% |
|
А2 |
|
100% |
|
|
Аi |
100% |
Аi |
100% |
|
… |
|
|
|
=∆А |
|
Б1 |
|
Б2 |
|
|
|
А1 |
Б |
||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
Аi |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
ПАССИВ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
П1 |
|
П1 |
П2 |
П2−П1= |
|
П1 |
100% |
|
П2 |
|
100% |
|
|
Пi |
100% |
Пi |
100% |
||
… |
|
|
|
=∆П |
|
Б1 |
|
Б2 |
|
|
|
П1 |
Б |
||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
Пi |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
БАЛАНС (Б) |
|
Б1 |
Б2 |
∆Б= |
100 |
100 |
0 |
|
Б |
|
100 |
100 |
|
||||||
|
|
|
|
Б2−Б1 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Б1 |
|
|
По данным табл. 1.1 выполнить вертикальный анализ баланса на базе сравнения данных отчетного и базисного периода.
Горизонтальный анализ баланса заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные балансовые пока-
затели дополняются относительными темпами роста (снижения).
Горизонтальный анализ баланса представлен в табл. 1.2.
|
|
|
|
|
|
|
|
Таблица 1.2 |
|
|
|
Горизонтальный анализ баланса |
|
|
|
||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Наименование |
На начало года |
На конец года |
Изменение |
|
Темп |
||||
статей |
|
|
|
|
(+, −) |
|
|
роста, % |
|
|
т. р. |
% |
т. р. |
% |
т. р. |
|
% |
|
|
Актив |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
… |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Пассив |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
… |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
БАЛАНС |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
По данным табл. 1.2 выполнить горизонтальный анализ баланса на базе
сравнения данных отчетного и базисного периода.
9
2 Анализ платежеспособности и ликвидности предприятия
Анализ финансового состояния предприятия предусматривает опреде-
ление ликвидности его баланса и оценку платежеспособности хозяйствующе-
го субъекта.
Ликвидность характеризует способность предприятия выполнить свои краткосрочные (текущие) обязательства за счет своих текущих (оборотных)
активов.
Анализ ликвидности предприятия осуществляют с привлечением агре-
гированного баланса. Для этого объединяют активы – по убыванию степени их ликвидности, пассивы – по возрастанию сроков погашения обязательств.
Расчеты следует выполнить в табл. 2.1.
Таблица 2.1
Агрегированный баланс предприятия для оценки ликвидности
Агрегиро- |
Значе- |
Значе- |
Значе- |
Агрегиро- |
Значе- |
Значе- |
Значе- |
ванные ста- |
ние |
ние |
ние |
ванные |
ние |
ние |
ние |
тьи |
31.12.20 |
31.12.20 |
31.12.20 |
статьи |
31.12.20 |
31.12.20 |
31.12.20 |
|
…, т. р. |
…, т. р. |
…, т. р. |
|
…, т. р. |
…, т. р. |
…, т. р. |
А1 |
|
|
|
П1 |
|
|
|
А2 |
|
|
|
П2 |
|
|
|
А3 |
|
|
|
П3 |
|
|
|
А4 |
|
|
|
П4 |
|
|
|
По результатам таблицы сопоставить произведенные расчеты групп ак-
тивов и групп обязательств, дать оценку выполнению условия ликвидности баланса: А1≥П1, А2≥П2, А3≥П3, А4≤П4.
Анализ финансового состояния предприятия осуществляется на основе расчетов коэффициентов ликвидности, платежеспособности, капитализации и их сравнения с нормативными значениями.
Для осуществления анализа необходимо выполнить расчет финансовых коэффициентов в табл. 2.2.
10